اللغة
قامت مؤسسات مالية عالمية كبرى بتوجيه حوالي 31 مليار دولار في قروض مرتبطة بالاستدامة إلى تكتلات زيت النخيل عالية المخاطر في جميع أنحاء جنوب شرق آسيا بين عامي 2018 و2025، حتى مع استمرار هذه الشركات في التسبب في إزالة الغابات الاستوائية. كشف تحقيق أجرته منظمة «جلوبال ويتنس» (Global Witness) كيف قامت البنوك بترتيب هذا التمويل تحت مسمى الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية (ESG)، على الرغم من تورط الشركات المستفيدة في عمليات مستمرة لإزالة الغابات البكر، ونزاعات على الأراضي، وقضايا فساد. وتكشف هذه النتائج عن نقاط ضعف حرجة في الأطر الطوعية للتمويل المستدام، مما يمكّن المقترضين من الشركات من الحصول على رأسمال رخيص مع قيامهم فعلياً «بغسيل أخضر» لسلاسل إمداد مدمرة.
يسلط التقرير الضوء على تمييز رئيسي: فبخلاف السندات الخضراء التي تخصص الأموال لمشاريع محددة صديقة للبيئة، توفر القروض المرتبطة بالاستدامة تمويلاً عاماً للشركات. وترتبط هذه القروض بمؤشرات أداء رئيسية (KPIs) يتم التفاوض عليها ذاتياً، والتي غالباً ما تركز على مقاييس أقل صرامة، مثل تقليل انبعاثات النطاق 1 (Scope 1) أو كهربة المعدات التشغيلية. وتقدم البنوك المقرضة هوامش قروض مخفضة، وبالتالي تخفض تكاليف رأسمال الشركة، عند تحقيق هذه الأهداف التي غالباً ما تكون «سهلة».
قامت منظمة «جلوبال ويتنس» بمطابقة بيانات مراقبة الأقمار الصناعية من Palmoil.io بدقة مع سجلات الإقراض الدولية. كشف هذا التحليل أن العديد من اتفاقيات القروض تفتقر إلى معايير بيئية ملزمة قانونياً. وكثيراً ما أعادت البنوك تمويل تسهيلات ائتمانية دوارة ضخمة دون طلب تتبع كامل لسلسلة الإمداد. ونتيجة لذلك، تمكنت عمالقة الأعمال الزراعية من الحصول على اعتمادات ESG مرموقة بينما استمرت عملياتها الأوسع في إزالة الغابات الاستوائية البكر الحيوية.
تحتل شركة ويلمايزر إنترناشونال (Wilmar International)، إحدى أكبر موردي زيت النخيل في العالم، مكانة بارزة في التحقيق. فعلى الرغم من تبنيها التزاماً بعدم إزالة الغابات في عام 2015، ربطت مراقبة الأقمار الصناعية امتيازات ويلمايزر بتدمير حوالي 4,200 هكتار من الغابات البكر بين عامي 2016 و2024 – وهي مساحة تعادل حجم مدينة بورتسموث. وعلى الرغم من هذا الضرر البيئي الموثق، خصص المقرضون الدوليون 950 مليون دولار لويلمايزر في تمويلات مرتبطة بالاستدامة، بينما احتفظت الصناديق التي تحمل وسم ESG بـ 46 مليون دولار من أسهم الشركة.
يمتد هذا النموذج التمويلي الإشكالي عبر قطاع تجارة السلع بأكمله. فبين عامي 2022 و2025، حصلت شركتا موسيم ماس (Musim Mas) وويلمايزر مجتمعتين على 566 مليون دولار في قروض مرتبطة بالاستدامة، حتى وهما تواجهان تحقيقات محلية في فساد صادرات زيت النخيل. وبالمثل، حصلت مجموعة أولام (Olam Group) على 9.4 مليار دولار في إجمالي التسهيلات الائتمانية من 2018 إلى 2023، على الرغم من حفاظها على علاقات تجارية نشطة مع موردين معروفين بإزالة الغابات البكر. وفي عام 2025، حصلت شركة لويس دريفوس (Louis Dreyfus) على 2.3 مليار دولار في ائتمان مرتبط بالاستدامة من ائتلاف ضم بنك الصين (Bank of China)، وكريدي أجريكول (Crédit Agricole)، ورابوبنك (Rabobank).
ويُظهر التحقيق بشكل لا لبس فيه كيف تسمح أطر ديون ESG الطوعية للشركات الكبرى بتقييم تقدمها البيئي بنفسها مع إشراف خارجي غير كافٍ. صرحت فلوسي بويد، الناشطة البارزة في منظمة جلوبال ويتنس: «تُظهر النتائج الحاجة إلى قيام المملكة المتحدة والاتحاد الأوروبي بتقديم قواعد مالية إلزامية وواضحة تقطع الاستثمار عن الشركات التي تفشل في معالجة إزالة الغابات في سلاسل إمدادها. المعايير الطوعية بشأن الاستدامة تسمح للشركات بتقييم واجباتها المدرسية بفعالية، مما يثير تساؤلات جدية للمستثمرين المسؤولين.»
ومع ذلك، تدافع الكيانات المستهدفة عن سجلاتها التشغيلية. رفضت ويلمايزر إنترناشونال النتائج في بيان رسمي، مؤكدة: «ننفي بشدة أي إيحاء بأن إزالة الغابات قد تمت من قبل الشركة كما يُزعم.» كما يدافع المقرضون عن بروتوكولات الفحص الخاصة بهم. أكد متحدث باسم بنك باركليز (Barclays) أن مراجعات المخاطر الداخلية لديهم صارمة: «يُطلب من جميع عملائنا في قطاع زيت النخيل الالتزام بعدم إزالة الغابات، وعدم تطوير الأراضي الخثية، وعدم الاستغلال في عملياتهم وسلسلة إمدادهم. يتم تقييم العملاء وفقاً لهذه المعايير وغيرها كجزء من عملية العناية الواجبة السنوية.»
على الرغم من تأكيدات البنوك، يخلص تقرير جلوبال ويتنس إلى أن المقاييس التعاقدية التي تُراقَب ذاتياً غير كافية لحماية النظم البيئية الهشة. فعندما يتعامل المقرضون مع الامتثال لـ ESG كأداة تسويقية في المقام الأول، ينتشر الغسيل الأخضر بشكل كبير. لوقف أسواق رأس المال من تسريع فقدان التنوع البيولوجي العالمي، يجب على الحكومات استبدال المبادئ التوجيهية الطوعية بلوائح العناية الواجبة الملزمة قانونياً، ويجب على المنظمين مساءلة المؤسسات المالية بشكل مباشر عن الدمار البيئي الحقيقي الذي يمولونه من خلال محافظهم.
المصدر: ESG News.earth